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藏格控股280億收購巨龍銅業(yè) 溢價1300%但短期無法達產(chǎn)

2018年07月16日 9:6 5220次瀏覽 來源:   分類: 銅資訊

青海首富肖永明拋出大手筆資本運作。7月15日下午,藏格控股披露重大資產(chǎn)重組預案,公司擬向藏格投資、中勝礦業(yè)等發(fā)行股份,收購巨龍銅業(yè)100%股權,巨龍銅業(yè)100%股權暫作價280億元。

具體交易總體方案包括:(1)藏格控股以發(fā)行股份方式向交易對方購買其持 有的巨龍銅業(yè)100%股權;(2)采取詢價方式向不超過10名特定投資者非公開發(fā) 行股份募集配套資金,募集資金總額不超過15億元,且不超過本次交易擬置入資 產(chǎn)交易價格(不包括交易對方在本次交易停牌前六個月內(nèi)及停牌期間以現(xiàn)金增資 入股標的資產(chǎn)部分對應的交易價格)的100%,用于驅(qū)龍銅礦建設和支付中介機 構相關費用。

藏格控股披露的重組方案顯示,截至2018年6月30日,巨龍銅業(yè)100%股權的資產(chǎn)基礎 法總資產(chǎn)預估值為356億元,負責預估值為76億元,凈資產(chǎn)預估值為280億元,較2018年6月30日巨龍銅業(yè)母公司口徑未經(jīng)審計的所有者權益20億元人民幣增值 260億元人民幣,增值率1300.00%。

藏格控股表示,本次重大資產(chǎn)重組交易實施后,公司將置入優(yōu)質(zhì)的銅礦資產(chǎn),改善公司的產(chǎn)業(yè)布局,提升公司的持續(xù)經(jīng)營能力。同時,為提高重組績效,公司發(fā)行股份募集15億元配套資金主要用于驅(qū)龍銅礦建設。

藏格控股指出,本次重大資產(chǎn)重組完成后,一方面,公司總股本規(guī)模較交易前將大幅擴大;另一方面,盡管標的公司已加快礦山的前期建設,但本次重組擬置入資產(chǎn)短期內(nèi)無法達產(chǎn),在投產(chǎn)前,標的資產(chǎn)無法實現(xiàn)盈利,甚至出現(xiàn)虧損。財務數(shù)據(jù)顯示,巨龍銅業(yè)近年來持續(xù)虧損,2016-2017年凈利潤分別為-1.3億元和-1.5億元,今年上半年-9523.78萬元。

藏格控股警示稱,重組完成后,若標的資產(chǎn)的盈利能力無法在短期內(nèi)達到預期,上市公司每股收益短期內(nèi)存在下滑風險,公司的即期回報短期內(nèi)存在可能被攤薄的風險。特此提醒投資者關注本次重大資產(chǎn)重組標的資產(chǎn)短期內(nèi)不能盈利、對股東即期回報攤薄的風險。

據(jù)官網(wǎng)介紹,西藏巨龍銅業(yè)有限公司是西藏自治區(qū)2006年通過招商引資引進的以民營控股為主的混合所有制有限公司,主要從事銅多金屬礦資源的勘查、開發(fā)、加工和銷售。 公司旗下的驅(qū)龍銅多金屬礦銅資源量達1000萬噸,是目前國內(nèi)已探明的第一大銅礦。

重組方案顯示,目前巨龍銅業(yè)下屬三個礦區(qū):驅(qū)龍銅多金屬礦、榮木錯拉銅礦和知不拉銅多 金屬礦。其中,巨龍銅業(yè)取得了驅(qū)龍銅多金屬礦和知不拉銅多金屬礦采礦權證、 取得了榮木錯拉銅礦詳查探礦權證。根據(jù)經(jīng)過備案的儲量報告,目前三個礦合計 的銅金屬量為985.06萬噸,伴生礦鉬金屬量49.95萬噸。

藏格控股稱,截至本預案簽署之日,巨龍銅業(yè)尚未開展實際經(jīng)營業(yè)務,未取得銷售收入。

此番資本運作背后的操盤者為青海首富肖永明。2018年胡潤百富榜上,肖永明家族擁有210億財富。2016年1月,藏格鉀肥借殼金谷源成功上市,成為我國鉀肥第二大股。

重組方案顯示,本次交易前,肖永明為上市公司實際控制人,藏格投資為上市公司控股股東, 肖永明及其一致行動人直接持有上市公司股份1467107899股,持股比例 73.58%。本次交易后,肖永明仍為上市公司實際控制人,藏格投資仍為上市公司 控股股東,肖永明先生及其一致行動人直接持有上市公司股份3239985947股, 持股比例73.77 %。

藏格控股稱,本次交易完成后,公司的控股股東、實際控制人未發(fā)生變更,本次交易不構成重組上市。 藏格控股稱,上市公司控股股東及實際控制人從支持公司發(fā)展的角度,將 旗下優(yōu)質(zhì)的銅礦資產(chǎn)注入上市公司,上市公司以合理的價格獲得優(yōu)質(zhì)的銅礦資 產(chǎn),有利于增強上市公司的持續(xù)盈利能力和發(fā)展?jié)摿?,提高上市公司的資產(chǎn)質(zhì)量 和盈利能力,實現(xiàn)上市公司股東利益最大化。

責任編輯:彭雨晨

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